鎵鍺熱度持續(xù) 多公司密集披露相關(guān)事項(xiàng)
一則出口管制公告，讓小眾金屬鎵、鍺瞬時成為近日資本市場“明星”。
7月3日商務(wù)部、海關(guān)總署發(fā)布《關(guān)于對鎵、鍺相關(guān)物項(xiàng)實(shí)施出口管制的公告》后，鎵、鍺概念股已連續(xù)兩日走強(qiáng)。繼7月4日一字漲停后，云南鍺業(yè)股價(jià)在7月5日二度連板。同期，鍺金屬概念股馳宏鋅鍺也走出超16%的大漲行情，光智科技更是兩日間漲約40%。
7月5日，外交部發(fā)言人在例行記者會上重申，對鎵、鍺相關(guān)物項(xiàng)實(shí)施出口管制是國際通行做法，不針對任何特定國家。行業(yè)分析人士接受證券時報(bào)·e公司記者采訪時也指出，鎵、鍺金屬及其化合物是先進(jìn)半導(dǎo)體的關(guān)鍵原材料，通過出口管制可實(shí)現(xiàn)對有限資源的保護(hù)。
多公司回應(yīng)相關(guān)事項(xiàng)
連續(xù)兩個交易日漲停后，云南鍺業(yè)7月5日晚間發(fā)布異動公告稱，目前該公司及子公司主營產(chǎn)品中材料級鍺產(chǎn)品主要為區(qū)熔鍺錠、二氧化鍺，光伏級鍺產(chǎn)品主要為太陽能鍺晶片，紅外級鍺產(chǎn)品主要為紅外級鍺單晶(光學(xué)元件)、鍺鏡片、鏡頭、紅外熱像儀，光纖級鍺產(chǎn)品為光纖用四氯化鍺，化合物半導(dǎo)體材料主要為砷化鎵晶片、磷化銦晶片。在涉及該公告相關(guān)類別的產(chǎn)品時，公司及子公司須按照國家法律法規(guī)及該公告的規(guī)定獲得許可后方可出口。
云南鍺業(yè)提及，該公司初步預(yù)計(jì)2023年上半年凈利潤為負(fù)值，但尚未統(tǒng)計(jì)出具體數(shù)字，公司將在規(guī)定期限內(nèi)披露2023年半年度業(yè)績預(yù)告。
同樣兩度封板的光智科技，5日晚間也披露，該公司控股孫公司安徽光智科技有限公司主要從事紅外光學(xué)材料及激光器件業(yè)務(wù)，紅外光學(xué)材料業(yè)務(wù)涉及的產(chǎn)品主要為各類鍺產(chǎn)品(二氧化鍺、四氯化鍺、區(qū)熔鍺、透鏡等)、硒化鋅產(chǎn)品及紅外鏡頭等。管制公告顯示公司的二氧化鍺、四氯化鍺、區(qū)熔鍺等產(chǎn)品屬于本次被實(shí)施出口管制物項(xiàng)(統(tǒng)稱為兩用物項(xiàng))。
2022年光智科技上述兩用物項(xiàng)的海外銷售收入約為8273萬元，占公司營業(yè)收入的8.84%。該公司暫時無法判斷上述事項(xiàng)對公司的影響。
除公告外，在互動平臺上，近日涉及鎵、鍺的提問也頗為集中。
有投資者向云南鍺業(yè)提問，公司的主要競爭對手是哪些上市公司？對此云南鍺業(yè)回復(fù)稱，目前除公司外國內(nèi)其他有鍺產(chǎn)品產(chǎn)出的上市公司有馳宏鋅鍺、羅平鋅電、中金嶺南等企業(yè)。目前世界范圍內(nèi)，化合物半導(dǎo)體材料(襯底)主要集中于美、日等發(fā)達(dá)國家。在全球范圍內(nèi)以日本住友電氣工業(yè)株式會社、JX日礦日石金屬株式會社、美國AXT、德國費(fèi)里伯格化合物材料公司等國際知名企業(yè)從事化合物半導(dǎo)體材料生產(chǎn)、銷售。
馳宏鋅鍺近日在互動平臺回復(fù)投資者提問時表示，該公司主要從事鋅、鉛、鍺系列產(chǎn)品的采選、冶煉、深加工、銷售與貿(mào)易。具有年采選礦石300萬噸、礦產(chǎn)鉛鋅金屬產(chǎn)能40萬噸、鉛鋅冶煉產(chǎn)能63萬噸、銀150噸、金70千克、鍺產(chǎn)品含鍺60噸，鎘、鉍、銻等稀貴金屬400余噸的綜合生產(chǎn)能力。該公司目前生產(chǎn)產(chǎn)品中不含鎵金屬元素。
此外，天山鋁業(yè)也在互動平臺表示，該公司生產(chǎn)氧化鋁產(chǎn)生的赤泥中含有金屬鎵、鐵等金屬元素，公司目前正在論證從赤泥中回收鎵的經(jīng)濟(jì)性和相關(guān)技術(shù)途徑，如有這方面進(jìn)展，公司將及時發(fā)布相關(guān)公告。
而明泰鋁業(yè)7月5日在投資者互動平臺澄清，該公司主要從事鋁板帶箔及軌道交通用鋁型材產(chǎn)品的生產(chǎn)和銷售業(yè)務(wù)，業(yè)務(wù)范圍不涉及金屬鎵生產(chǎn)。
落實(shí)有限資源保護(hù)
“我國是全球鍺資源儲量和消費(fèi)大國，鍺產(chǎn)業(yè)鏈布局逐漸完善，在國際市場具有一定的話語權(quán)。但我國金屬鎵產(chǎn)業(yè)存在的低端出口、高端進(jìn)口，關(guān)鍵領(lǐng)域被卡脖子的問題，需要引起重視。”上海鋼聯(lián)稀貴金屬事業(yè)部小金屬部分析師王超對記者表示。
王超介紹，金屬鎵是一種性能優(yōu)良的電子原材料，主要應(yīng)用于半導(dǎo)體行業(yè)、LED、永磁材料、太陽能電池、無線通訊等領(lǐng)域。半導(dǎo)體、LED、磁材、光伏等占鎵消費(fèi)的80%以上。金屬鍺廣泛用于紅外光學(xué)、光纖通訊、電子太陽能、催化劑和其他(熒光粉、冶金、醫(yī)療、科研)領(lǐng)域。鎵資源產(chǎn)業(yè)是技術(shù)密集型和資本密集型產(chǎn)業(yè)。我國部分礦業(yè)公司仍處于鎵產(chǎn)業(yè)鏈低端，資源浪費(fèi)大。但美國與日本掌握了該產(chǎn)業(yè)鏈下游高精尖技術(shù)應(yīng)用領(lǐng)域。
作為新興戰(zhàn)略關(guān)鍵礦產(chǎn)，鎵和鍺均已被列入國家戰(zhàn)略性礦產(chǎn)名錄中。
根據(jù)數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)，全球鎵金屬儲量有27.93萬噸，而中國的儲量最多，達(dá)到19萬噸，占全球儲量的68%左右。全球已探明的鍺保有儲量為8600噸，主要分布在美國、中國和俄羅斯，其中中國3500噸，占全球鍺儲量的41%。
“此次出口管制有法律依據(jù)。通過出口管制可實(shí)現(xiàn)對有限資源的保護(hù)。”王超表示，我國高品質(zhì)鎵資源瓶頸顯現(xiàn)，應(yīng)引起政府有關(guān)部門高度重視，有必要進(jìn)行持續(xù)收儲。未來鎵在電子通信、芯片、國防安全、軍工、新能源等方面應(yīng)用領(lǐng)域廣闊，是重要的戰(zhàn)略安全資源。中國高含鎵的鋁土礦減少意味著國內(nèi)高品質(zhì)鎵資源供應(yīng)下降和未來鎵的提取成本會繼續(xù)上升，因此在目前金屬鎵價(jià)格低迷時期，持續(xù)進(jìn)行收儲鎵資源是非常必要的。金屬鍺因其儲量、產(chǎn)量稀少，同樣有必要進(jìn)行收儲。
鎵鍺市場受提振
國家重視鎵鍺戰(zhàn)略資源，也提醒相關(guān)企業(yè)，資源是有限的，要保障鎵鍺資源安全，企業(yè)需要加大二次資源回收、攻破回收技術(shù)難關(guān)、不斷提高鎵鍺等稀散金屬資源利用率，促進(jìn)產(chǎn)業(yè)低碳發(fā)展。
有不具名半導(dǎo)體行業(yè)人士在談及本次鎵、鍺出口管制時表示，從重要性來看，鍺為戰(zhàn)略材料。對鍺出口限制，更多是從戰(zhàn)略資源儲備的角度展開的，也是非常必要的。而對鎵出口限制有利有弊，弊在于鎵目前處于供需平衡甚至略過剩的狀態(tài)，限制出口必定會對我國鎵材料廠商形成影響。
王超也提及，近年來我國鎵產(chǎn)量持續(xù)擴(kuò)張，下游需求無法消化國內(nèi)供應(yīng)量，整體供大于求。出口管制實(shí)施后，將加重市場利空情緒，冶煉企業(yè)銷售壓力上升，貿(mào)易商因價(jià)格波動大不敢貿(mào)然入手，下游加工企業(yè)短期需求不足只能按需采購。但未來鎵在電子通信、芯片、國防安全、軍工、新能源等方面應(yīng)用領(lǐng)域廣闊，是重要的戰(zhàn)略安全資源。長遠(yuǎn)看，隨著5G、物聯(lián)網(wǎng)、國防信息化等應(yīng)用市場興起，砷化鎵、氮化鎵半導(dǎo)體器件將迎來爆發(fā)式增長，屆時也能提振鎵市。
同時，今年以來鍺價(jià)持續(xù)走高，國內(nèi)終端需求因高價(jià)謹(jǐn)慎采購。出口管制實(shí)施后，或?qū)?dǎo)致我國鍺生產(chǎn)企業(yè)調(diào)整銷售計(jì)劃。不過也有行內(nèi)人士認(rèn)為，此舉對鍺市場影響不大。影響鍺價(jià)最大的因素或是廠家生產(chǎn)成本與下游需求，目前鍺原料價(jià)仍處高位，給鍺價(jià)提供一定支撐，上半年紅外、光纖、光伏均呈小幅增長的趨勢，未來或因紅外市場好轉(zhuǎn)、5G推動光纖級鍺產(chǎn)品需求增長，鍺市形勢較為樂觀。
